政务处理

浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告 2017-008 2017 年 04 月 1 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 第一节 重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的 真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和 连带的法律责任。 公司负责人董悦、主管会计工作负责人郭勤勇及会计机构负责人(会计主管 人员)郭勤勇声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议 未亲自出席董事姓名 未亲自出席董事职务 未亲自出席会议原因 被委托人姓名 郭全中 独立董事 工作安排 叶雪芳 本年度报告内容涉及的未来计划、规划等前瞻性陈述，存在不确定性，不 构成公司对投资者的实质承诺。请投资者注意投资风险。 一、 采编与经营“两分开”的风险。 根据报刊行业采编与经营“两分开”的政策，公司重组后收购的资产不包 括报纸采编类资产，《杭州日报》社及其他相关报社，与公司购买资产范围内各 相关报刊经营公司签订了《授权经营协议》和《收入分成协议》及《收入分成 协议之补充协议》。上市公司负责经营广告、发行、印刷和新媒体等业务，《杭 州日报》社及其他相关报社负责采编业务。各报刊经营公司与《杭州日报》社 及其他相关报社存在持续关联交易。新闻采编业务现阶段不在上市公司内运营， 提请投资者关注可能产生的对公司广告经营、报刊发行等业务发展带来的经营 风险。 2 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 二、 新媒体业务冲击的风险。 全社会新媒体业务快速发展，对上市公司传统媒体经营构成冲击。公司经 营的互联网和移动互联网业务，虽已形成具有较大市场影响力的新媒体矩阵， 且业务占比持续上升，但盈利能力尚未充分体现。新媒体行业受互联网发展进 程影响较大，公司在相应的业务发展、盈利增加等方面，存在一定的不确定性。 三、 经营业绩波动风险。 根据以往年度经营情况及行业惯例，公司主营业务中的传媒类业务，经营 收入存在波动现象，盈利主要体现在下半年；教育类业务营业收入集中在新生 入学和大专院校各学期开学前后。相关行业有可能继续受关联行业政策调控影 响，或阶段性区域经营环境变化的影响，公司未来净利润存在波动甚至下滑的 可能。 四、 并购投资项目运作的风险。 公司收购和投资项目中，有的项目已形成较高商誉。各项目经营运营情况 正常。但因市场或政策环境变化，未来发展存在不确定性，存在商誉减值或长 期股权投资减值、进而耗减公司利润的风险。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 2016 年 12 月 31 日总股 本 1,017,698,410 股为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利 0.22 元（含税）， 送红股 0 股（含税），不以公积金转增股本。 3 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ………………………………………………………………………………………….. 6 第二节 公司简介和主要财务指标 …………………………………………………………………………………….. 10 第三节 公司业务概要 ………………………………………………………………………………………………………. 14 第四节 经营情况讨论与分析 ……………………………………………………………………………………………. 30 第五节 重要事项 ……………………………………………………………………………………………………………… 48 第六节 股份变动及股东情况 ……………………………………………………………………………………………. 53 第七节 优先股相关情况 …………………………………………………………………………………………………… 53 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况……………………………………………………………….. 54 第九节 公司治理 ……………………………………………………………………………………………………………… 63 第十节 公司债券相关情况 ……………………………………………………………………………………………….. 68 第十一节 财务报告 ………………………………………………………………………………………………………….. 69 第十二节 备查文件目录 …………………………………………………………………………………………………. 172 4 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司 指 浙江华媒控股股份有限公司 杭报集团 指 杭州日报报业集团（杭州日报社） 杭报集团有限公司 指 杭州日报报业集团有限公司 杭报传媒 指 杭州日报传媒有限公司 每日传媒 指 杭州每日传媒有限公司 都快控股 指 浙江都市快报控股有限公司 杭州网络传媒、杭州网 指 杭州网络传媒有限公司 萧报传媒 指 萧山日报传媒有限公司 富报传媒 指 杭州富阳日报传媒有限公司 晨报传媒、余杭晨报 指 杭州余杭晨报传媒有限公司 每日送、每日送电子商务 指 杭州日报报业集团每日送电子商务有限公司 盛元印务 指 杭州日报报业集团盛元印务有限公司 风盛公司 指 浙江风盛传媒股份有限公司 十九楼、19 楼 指 十九楼网络股份有限公司 都市周报传媒 指 杭州都市周报传媒有限公司 久一点吧 指 杭州都快交通久一点吧传媒有限公司 快房网 指 杭州快房传媒有限公司 快点传播、上海快点 指 快点文化传播（上海）有限公司 精典博维 指 北京精典博维文化传媒有限公司 上海合印 指 上海合印科技股份有限公司 华媒投资 指 浙江华媒投资有限公司 华创全媒 指 杭州华创全媒科创园区管理有限公司 华媒金晟 指 浙江华媒金晟文化产业投资管理有限公司 华媒传播 指 浙江华媒信息传播有限公司 中教未来、中教国际 指 中教未来国际教育科技（北京）有限公司 5 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 华媒控股 股票代码 000607 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 浙江华媒控股股份有限公司 公司的中文简称 华媒控股 公司的外文名称 Zhejiang Huamei Holding CO., LTD. 公司的外文名称缩写 HUAMEI HOLDING 公司的法定代表人 董悦 注册地址 杭州市下城区体育场路 218 号 注册地址的邮政编码 310041 办公地址 杭州市下城区体育场路 218 号 办公地址的邮政编码 310041 公司网址 http://www.000607.cn/ 电子信箱 ir000607@000607.cn 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 高坚强 张江瑾 联系地址 杭州市下城区体育场路 218 号 杭州市下城区体育场路 218 号 电话 0571-85098807 0571-85098807 传真 0571-85155005-8807 0571-85155005-8807 电子信箱 ir000607@000607.cn ir000607@000607.cn 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 中国证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 6 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 四、注册变更情况 组织机构代码 20282349-4 公司上市以来主营业务的变化情况 除公司重组后收购的传媒经营类业务外，新增教育培训为主营业务之一。 历次控股股东的变更情况 无变更 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 瑞华会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 北京市东城区永定门西滨河路 8 号院 7 号楼中海地产广场西塔 5-11 层 签字会计师姓名 倪元飞、李可虎 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 □ 适用 √ 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 √ 适用 □ 不适用 财务顾问名称 财务顾问办公地址 财务顾问主办人姓名 持续督导期间 北京市朝阳区亮马桥路 48 号 2014 年度、2015 年度、2016 中信证券股份有限公司 戴佳明、屠正锋 中信证券大厦 年度 六、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2016 年 2015 年 本年比上年增减 2014 年 营业收入（元） 1,824,331,401.15 1,554,030,721.35 17.39% 1,485,240,217.31 归属于上市公司股东的净利润（元） 223,063,987.26 283,509,623.51 -21.32% 188,665,289.66 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利 218,050,779.08 199,843,469.50 9.11% 178,755,728.36 润（元） 经营活动产生的现金流量净额（元） 289,680,200.18 91,970,493.50 214.97% 63,752,796.06 基本每股收益（元/股） 0.220 0.280 -21.43% 0.36 稀释每股收益（元/股） 0.220 0.280 -21.43% 0.36 加权平均净资产收益率 13.50% 20.20% -6.70% 22.38% 2016 年末 2015 年末 本年末比上年末增减 2014 年末 总资产（元） 2,963,035,603.24 2,394,800,067.84 23.73% 1,952,952,747.28 归属于上市公司股东的净资产（元） 1,766,713,257.64 1,539,673,291.15 14.75% 1,261,763,343.08 7 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 282,283,832.38 406,660,775.78 463,205,708.95 672,181,084.04 归属于上市公司股东的净利润 -14,921,668.16 67,238,022.41 74,733,426.20 96,014,206.81 归属于上市公司股东的扣除非经 -18,244,677.95 72,066,341.27 73,102,023.17 91,127,092.59 常性损益的净利润 经营活动产生的现金流量净额 -96,534,037.66 25,853,481.69 -47,491,227.15 407,851,983.30 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 2016 年金额 2015 年金额 2014 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-1,937,010.31 57,553,364.92 155,670.03 越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免 246,326.48 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统 6,242,227.45 7,257,524.43 3,939,170.81 一标准定额或定量享受的政府补助除外） 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 164,583.33 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投 50,433.30 资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 926,752.59 委托他人投资或管理资产的损益 128,376.44 2,704,130.37 2,924,936.61 8 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易 性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及 15,826,763.68 1,911,931.99 处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取 得的投资收益 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -696,030.91 898,389.72 1,560,260.45 系对联营企业确认 的投资收益中对应 其他符合非经常性损益定义的损益项目 2,254,456.25 的非经常性损益部 分。 减：所得税影响额 69,455.84 74,920.88 26,099.97 少数股东权益影响额（税后） 909,354.90 1,476,284.12 967,218.43 合计 5,013,208.18 83,666,154.01 9,909,561.30 — 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 9 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 (一)报告期内公司所从事的主要业务、主要产品及用途、经营模式、主要的业绩驱动因素 1、公司所从事的主要业务 本公司经营范围为：设计制作代理发布各类广告，新媒体技术开发，实业投资、会展服务和进出口业务经营。 报告期内，公司主要从事平面媒体、网络媒体、移动新媒体、户外媒体包括地铁媒体的广告承揽发布、企事业单位宣 传公关的全案策划和实施，各种会展和活动的策划承办；报刊印刷、包装和书籍印刷；报刊发行、同城轻物流配送业务；移 动互联网视频内容信息的采集制作和分销；覆盖多个省区与多个大专院校合作举办职业教育、成人教育和在线教育等。 2、公司的主要产品及用途 报纸广告、网络广告、户外广告（含地铁站内和围挡广告）、电台广播等多种形式的广告。企事业单位根据自身宣传 需要，可以购买公司各类广告服务用以达到扩大影响、增加销售等目的。 移动新媒体自建自营和代为维护。公司移动新媒体涵盖微信公众号、微博官方账号、手机APP等。公司和所属子公司 为扩大媒体影响力建设了系列新媒体产品，既可以为公司自身的宣传和营销活动造势，也为其他企事业单位提供新媒体平台 服务。 可供移动端发布的视频信息、彩信手机报等。用以提供给电信运营商，满足手机使用者对于文字和音视频信息的需求。 主办和承办的各种大型会展和营销活动。承接地方政府和有关部门委托的大型会展，全程负责场地租用、招商和参展 厂商的宣传、参观或消费客户的组织和管理，服务于地方经济、兼顾社会效益和经济效益。 报刊印刷和商业包装印刷、报刊投递。为杭报集团出版的报纸杂志提供印刷和投递服务，承接机关企事业单位书报刊 和包装用品的印刷业务。 本市轻物流配送服务。为网络销售平台提供货物投送入户服务。 成人教育、职业教育、互联网在线教育等。经教育部门批准，与大专院校合办或参与管理、面向全国符合要求的生源 招生，提供大专或大学培训教育服务。 3、公司的经营模式 平面、网络和户外（含地铁站内、围挡）、电台广播广告承揽、发布和中介代理；书报刊和包装印刷服务；书报刊和 电商销售商品的自营、投递和配送；承办举办大型会展活动；自行开设并维护、代为维护其他企事业单位官方微信、微博号、 制作并维护APP以自我营销或服务用户；采集和制作移动视频信息以供电信运营商发布等。 (二)报告期内公司所属行业的发展阶段、周期性特点以及公司所处的行业地位 报告期内，公司所处传媒广告行业持续分化。根据尼尔森发布的《2016年全媒体广告市场观察》， 2016年整体广告投 放市场在2015年较上年下降6%后，继续下降1%。在不同媒体投放类型中，电视占比最重，连续4年保持在85%以上。变化主 要体现在平面媒体和电台广播中，随着报纸杂志的规模精简和用户平台转移，报纸媒体投放连续4年下降，杂志份额已萎缩 至1%，两者腾出的市场份额空间转移到电台媒体，因此2016年电台媒体拿到了相当于电视媒体2%的占比花费，成为广告投 放增长潜力最大的媒体。平面媒体中，报纸媒体TOP5行业减少了近一半的广告花费；电台媒体成为2016年传统媒体的大赢 家；汽车及有关产品、零售服务、房地产和金融业行业带动了电台媒体的迅速发展。尼尔森监测报告认为，2016年平面媒体 逐渐分化，其本应占有的广告份额，已经以不同形式融入其他媒体类型中。 报告期内，公司所属传媒广告行业，基本符合上述行业第三方监测情况。平面媒体行业，单纯版面广告受新媒体和相 关行业发展影响，继续下行。以移动互联网为核心的新媒体行业，则呈现相对平稳的发展。由于背靠党报集团，品牌效应有 利于以平台思维运作媒体，实现版面广告承揽、互联网和移动互联网协同推广、活动策划和会展营销的综合互动效应。因此 公司主营业务基本稳定，部分行业略有增长。公司运营的电台媒体FM交通91.8，保持同类型媒体省内市场份额第一地位， 10 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 营收稳步增长12%。杭州日报继续稳居全市市域党报龙头、全国省会城市和副省级城市前列地位。都市快报无论从市场影响 力、市场占有份额等方面，均名列全省主流媒体前茅。 根据CNNIC《2016年中国互联网新闻市场研究报告》，2016年下半年数据显示，每天上网看新闻的网民比例达到61.9%， 每次浏览时长在半小时内的比例为62.4%；用社交媒体获取新闻资讯的用户比例高达90.7%；在微信、微博等社交媒体参与 新闻评论的比例分别为62.8%和50.2%；通过朋友圈、微信公众号转发新闻的比例分别为43.2%、29.2%。社交媒体正在成为 网络社会热点事件产生和发酵的传播源头，在形成传播影响力后带动新闻网站、传统媒体跟进报道。其中移动端已成为主要 竞争市场。这个趋势也体现在公司所属新媒体业务中。报告期内，公司所属杭州网为G20峰会官网运维者、地方互联网主流 媒体，居于市域互联网站点影响力前茅。公司运维的新媒体产品例如都市快报微信公众号等，在腾讯首次对微信优秀媒体公 众号进行的官方评选中，获评“微信年度优秀媒体公众号”。 根据CTR2016全媒体广告分析，传统户外媒体广告花费2016年同比基本持平，资源量同比下降7.9%。投放量前五行业 中，娱乐及休闲行业在传统户外媒体的广告花费同比增长22.2%，是前五行业中花费同比增幅最大的行业。其次，邮电通讯 行业在传统户外媒体的广告花费同比增长12.1%，商业及服务性行业的广告花费同比和环比均出现小幅度增长。参照这个监 测报告，户外媒体从整体上处于发展阶段。报告期内公司所在地因地方综合管理因素，大型户外媒体发展相对有所抑制，且 公司所运维的大量户外媒体（含大屏幕和阅报栏）因党报集团背景，对于投放客户和广告内容有所选择，因此影响了部分业 务的承揽。但依托于杭州市地铁网络建设的大力推进，公司在地铁媒体方面取得了突破性进展，报告期内实现了杭州地铁1、 2、4号线（仅限已开通路段）媒体项目的全线路、全媒体全年独家经营，为下一个五年发展在户外资源把握和加快发展上奠 定了基础。 教育行业，根据智研咨询发布的《2017-2022年中国职业教育培训市场运行态势及投资战略研究报告》，受益于消费者 提高工作技能需求增加带来的付费意愿增强，及互联网技术带来的产品标准化提升，职业非学历教育快速增长。2015年中国 民办教育产业规模已达近8000亿元，预计未来5年行业CAGR(复合年均增长率)约为21.3%。2016年《中国民办教育促进法》 修订完毕，为深化民办教育领域综合改革、促进民办教育事业健康发展提供了有力的法律保障，与国际接轨、体现法治精神 的分类管理正式开始，预计将对公司所属教育产业未来业绩稳定增长起到正面作用。公司所属中教未来公司依托于北京为中 心的全国运营和教学管理中心，对布点校区和项目提供专业化运营和管理支持，各大业务板块收入保持稳定并有一定增长， 在职业教育、国际教育、IT教育、艺术教育、在线教育板块市场覆盖区域均有所拓展。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 预付款项 2016 年末 17,980,100.26 元 ，较上年末增长 48.99%，系子公司预付账款增加所致。 2016 年末 65,110,404.51 元，较上年末增长 317.87%，主要系风盛传媒地铁一号线 其他应收款 项目经营权保证金增加所致。 2016 年末 70,092,123.20 元 ，较上年末增长 49.04%， 主要系期末购买的理财产品 其他流动资产 较多及待摊费用增加所致。 2016 年末 7,308,000.00 元，较上年末增长 2049.41%， 主要系增加了对杭州万事利 可供出售金融资产 丝绸文化有限公司 500 万股权投资。 2016 年末 751,853,876.09 ，较上年末增长 313.59%， 主要系新收购中教未来国际 商誉 教育科技（北京）有限公司增加商誉所致。 2016 年末 12,263,181.33 元，较上年末增长 127.52%， 主要系新增风盛传媒户外大 长期待摊费用 牌建设成本所致。 11 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 2016 年末 3,219,255.58 元，较上年末增长 403.53%， 主要系新收购中教未来国际 递延所得税资产 教育科技（北京）有限公司增加所致。 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 公司是中国报业集团中第三家传媒类经营性资产整体上市公司，杭州市第二家国有上市文化企业。作为中国报业集团 第一方阵一员，公司努力推进媒体融合发展，着力于区域性领先优势的构建和确立，借助资本市场做强做大党报媒体产业， 以确保公司通过转型升级加快发展。 1、强势媒体优势 公司负责运营的《杭州日报》、《都市快报》、《每日商报》、《萧山日报》、《余杭晨报》、《富阳日报》、《休 闲》杂志等报刊，均属于区域、行业强势媒体或处于独家重要地位。其中都市快报影响力长期居于全国都市报前列、浙江省 内平面媒体前茅。萧山日报、余杭晨报和富阳日报，均为所在区域党报性质的权威报纸，其中萧山日报影响力和经营水平持 续多年居于全国同类型报纸前茅。 杭州网系国家一类新闻网站、杭州地区唯一新闻门户网站，综合传播力名列前茅，获中央网信办《网络传播》杂志颁 发的2015-2016中国城市网站传播力10强。2016年，杭州网被国信办列入可供网站转载新闻的新闻单位名单，这是对杭州网 权威性和影响力的高度认可。 2、权威公信力优势 《杭州日报》是中共杭州市委机关报，以本地区不可替代的权威性、公信力和影响力成为杭州市域第一主流媒体。《都 市快报》在媒体影响力和市场份额方面，继续居于省内都市报领先地位。 3、政府资源和公共关系优势 作为国有文化企业，公司拥有良好的政府资源和公共关系资源优势。公司实际控制人杭报集团继续得到各级政府的高 度重视和大力支持，在文化体制改革中得以享受政策优惠，并进行各项体制、机制的试点和改革。在政府大力支持下，报告 期内公司连续举办电商博览会、大型汽车展、童博会、大型婚庆展等重要会展，进一步扩大了公司会展品牌的影响力。公司 所属杭报传媒运作的“第七空间”获评国家级众创空间。 4、用户平台集聚优势 （1）现代传媒集群核心平台 公司运营的报刊媒体、互联网站点和移动互联网产品，共同构成平台坚实基础。平台拥有庞大的用户群，控股股东承 担主流媒体舆论引导和文化服务双重责任，公司负责全部运营事务。 杭州网系杭州地区唯一新闻门户网站，旗下支站覆盖全地区各个县（市、区）；快房网为行业大型垂直门户网站，在 省内居于房产专业网站前列；萧山网、余杭新闻网和富阳新闻网为所在区域互联网主流媒体，媒体公信力和影响力领先，三 网作为县（市、区）域门户网站，居于同类型网站全国或全省领先地位。公司为第一大股东的社区网站19楼，为本地用户提 供优质的生活交流服务。 适应移动互联网时代，公司平面媒体订阅户近百万，各类新媒体产品包括手机APP、微信公众号、移动视频产品、官 方微博号和互联网社区等，共有用户数（含APP活跃用户、微信订阅数、微博粉丝数、社区注册用户、移动视频订阅户等） 1.17亿，较好地承接了平面媒体受众群体的转移，为报业集团媒体公信力和公司经营的市场影响力打下了扎实的用户基础。 （2）城市生活服务平台 公司以报刊发行投递和电商物流配送、报刊印刷、包装印刷、互联网连锁桌面轻印刷、户外媒体和地铁媒体构成城市 生活服务平台，以服务带动开拓，赢得了市场。公司所属盛元印务有限公司成为国家、省、市三级政府机关定点印刷企业。 12 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 公司运营的杭州市文化产权交易所，已经成功搭建国有文化产权交易服务平台，线上电子交易业务获得省、市金融监 管部门审批通过。平台挂牌交易项目涉及国企增资、股权转让、资产处置等，地域涵盖杭州、上海等地。全面推进互联网交 易业务，交易品类涵盖收藏品和其他文化艺术用品。文交所已成为淘宝拍卖平台拥有全品类交易资质和“印石交易平台”交 易账号的战略合作伙伴。 5、教育资源优势 公司并购的中教未来公司，业务范围覆盖包括北京、杭州、成都在内的数十个大中城市，与这些城市的众多高校建立 了良好的长期合作关系。适应教育市场的重大变化，业务涵盖职业教育、国际教育、IT教育、艺术教育、在线教育五大板块。 职业教育继续维持在区域范围内的领先优势。国际教育、IT教育、艺术教育、在线教育板块布局完整、发展顺利。 13 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 第四节 经营情况讨论与分析 一、概述 报告期内，公司实现营业收入1,824,331,401.15元，同比增长17.39%，归属母公司净利润为223,063,987.26 元。扣除非 经常性损益后的归属于母公司净利润为218,050,779.08 元，同比增长9.11%。基本每股收益0.22元。加权平均净资产收益率 13.50%。经营活动产生的现金流量净额同比为214.97%。 至此，2014年到2016年，公司完成扣除非经常性损益后的归属母公司净利润分别为178,755,728.36元、199,843,469.50 元和218,050,779.08元。根据2014年11月29日披露的《重大资产出售及发行股份购买资产暨关联交易报告书（修订版）》和 公司大股东出具的业绩承诺书，公司已经顺利完成三年业绩承诺。 （一）平面媒体广告经营逆境中开拓 公司2014年12月实施完成重大资产重组时，重组后的收购资产不包括报纸采编类资产。根据报刊行业采编与经营“两 分开”的政策，《杭州日报》社及其他相关报社共计7家，与公司购买资产范围内各相关报刊经营公司签订了《授权经营协 议》和《收入分成协议》，上市公司负责经营广告、发行、印刷和新媒体运维在内的非采编类业务。报告期内，纸媒的订户 数、广告收入、发行数量等均有所下降，各报为此调整版面数和发行量。 为更好地体现各报实际采编成本，维护上市公司利益，报告期内公司所属6家传媒公司与各报社签署《收入分成协议》 之《补充协议》，降低固定采编费用，维持分成、奖励比例不变。公司实际控制人杭州日报报业集团（杭州日报社）决定， 从2016年1月1日起《都市周报》不再出版纸质媒体，改为以互联网和移动互联网产品形态出刊，后续该报定位和出版形态正 在深入调研中，相关方案须报经新闻出版主管部门核准后另行公告。经杭报集团、本公司和《都市周报》社三方友好协商， 已经签署《收入分成协议》之补充协议，约定自纸质报纸停止出版之日起，《收入分成协议》暂停执行。以上涉及各方的收 入分成协议，不影响《授权经营协议》的执行，授权经营期限为20年，自2014年1月1日起至2033年12月31日止。授权经营期 限届满，在同等条件下，相关传媒经营公司有权优先取得授权经营权。 根据新的协议，上市公司每年共需支付保底采编费用20,741万元，为各传媒公司主要成本项目。 根据CTR市场监测数据，全国报纸广告业务继续大幅度下跌。公司全面推行互联网+战略，以平台思维运作媒体，以全 案策划、会展策划等整合营销方式为突破，缓解了主营业务的下跌幅度。分行业统计，公司平面媒体广告和活动策划等营收 570,923,391.92元，同比下降2.57%，占公司总营收比重为31.30%。 报告期内，各子公司努力稳固版面广告收入。杭报传媒公司依托党报优势，业务继续增长，营业收入同比增长4.49%， 净利润同比增长10.69%。都快控股围绕G20期间杭州以外旅游商机，整合资源，强化内部互动机制，加大推广力度，争取省 内各县市广告投放；广告会展、通讯及本地家电行业创收同比有增长；各经营版块互通有无，加强信息和资源互通，精心设 计活动产品、广告产品，为客户量身定制，争取行业投放。萧报传媒围绕萧山区两会及G20峰会推出多个主题专版，与宣传 部合作“G20中国萧山画册”等。 各公司深入调研客户需求，注重活动策划和会展营销，撬动广告投放。杭报传媒连续举办了红木展、白马湖车展、童 博会、电博会等大型会展，在稳定收入的同时进一步提高了《杭州日报》会展品牌的影响力；每日传媒为地产项目等量身打 造宣传推广全案策划，通过资源整合提升，实现报纸、户外屏、网络、微信移动端全媒体互动，展现媒体融合综合实力；萧 报传媒全程执行的中国（杭州）传媒创新合作项目交流大会取得成效；余杭晨报传媒加快新媒体布局，大力推行全媒体营销， “掌上余杭”“余杭新闻网”“余杭晨报公众微信”活动不断，继续实现稳步增长；富报传媒策划富字号系列品牌活动，大 力推进小记者项目等，整合用户资源优势，取得了良好业绩。 （二）新媒体业务发展良好 公司新媒体业务涵盖WEB互联网站、移动互联网APP、微信公众号和官方微博号、移动互联网视频内容的采集制作和 分发、手机报等。报告期内独立核算新媒体企业（含为移动运营商提供视频信息服务的快点传播）共收入379,677,869.90元， 同比增长35%，营收占比20.81%，加上稳步发展的多媒体多形态户外广告，总的占比份额已经接近公司传统平面媒体广告营 14 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 收占比。 报告期内，杭州网、快房网和萧山网是公司web网站、移动互联网产品和视频内容建设的核心主体，华媒信息传播主要 负责推进移动互联网技术平台的建设，快点传播主要负责公司移动互联网视频内容的采集制作分销。公司所属子公司的新媒 体业务，继续和公司参股的十九楼良好合作，互为支持。 报告期内，杭州网的《信息网络传播视听节目许可证》获得“移动互联网视听节目服务”的增项。目前网站已经完成 了从传统的专题片、宣传片、专栏，到流行的网络视频拍摄、全景拍摄、航拍、微视频摄制和视频网站、视频APP等视频产 品线布局。发挥牌照作用和全媒体团队的优势，积极开拓网络视频业务，无人机航拍、全景拍摄技术在媒体同行中处于领先。 报告期内，杭州网承担了2016 G20峰会官方网站建设和运维工作。围绕服务好G20峰会这一圆心，杭州网全力做好 2016G20峰会官网、2016G20峰会新闻中心网站和韵味杭州网站建设和运维项目，牵头制定的网站建设方案、运维方案、网 页设计、内容管理、安全防护、应急预案等，获得了国家外交部等中央有关部门和项目评审专家们的一致肯定。中央部委办 局联合验收组对杭州G20峰会官网做了“整体制作完美，维护机制完备，安保工作完善”的总体评价。杭州网围绕服务好G20 峰会这一圆心，确立了杭州网在网站内容建设、技术服务、安全防护等方面的行业标杆地位。2016年，杭州网被中央网信办 授予峰会网络工作先进集体，被杭州市委市政府授予服务保障G20峰会先进集体。加强主题策划，推出系列主题宣传，以“改 变”为主题，对G20峰会给杭州这座城市带来的变化做立体的、全方位的记录和展示，影像被浙江省档案馆和杭州市档案馆 收藏。进一步加强与政府部门的合作，在宣传合作、活动合作、技术合作、内容合作等方面均有收获。充实新媒体技术开发、 前端设计、美工制作、内容采编、活动运营等人员，进一步做强新媒体“管家”服务，杭州网微信、微博等移动端产品排名 全国同类网站前列，代运营的多个微信公众号的粉丝数、阅读率提升明显。2016年，杭州网微博在国信办和中央网信办主办 的《网络传播》杂志推出的全国城市网站传播力排行榜中，名列全国第一。 快房网作为省内最主要的房产服务网站之一，加强对第三方资源、碎片化资源的调动能力，增强内容生产能力，新媒 体收入不断提升。面对四季度开始的政策调控，及时调整经营策略。在房产电商收入萎缩的形势下，网站移动新媒体收入成 为新的增长点。新媒体矩阵平台——快微圈进一步壮大。“快微圈”微信矩阵除集合了都市快报、快房传媒、FM95财富广 播、温州商报、温州晚报、宁波晚报、富阳日报等省内多个媒体公众平台外，2016年新增了绍兴、湖州、金华、义乌等多个 省内区域号的资源，为快微圈在省内的新媒体市场打开了新的渠道。目前已有综合粉丝数1250万，活跃微信平台120余个， 另有6000余个优秀自媒体、4000余个微博大号、1500个兴趣社区、1000余个门户网站和500个APP资源，可为全部快报用户 提供投放选择，是目前浙江新媒体圈覆盖最广、商业投放最活跃的微信综合平台之一。 公司于2015年5月收购快点传播51%股权，成为公司移动互联网视频内容分销的重要平台。其主要业务是为用户提供基 于手机终端的娱乐信息服务，通过移动运营商平台，与合作伙伴一起提供手机视频、动漫和阅读等服务。快点传播的业务重 点是产品服务的推广和运营，公司的收入来源为用户付费使用视频业务后的比例分成。继完成2015年对上市公司的利润承诺 后，2016年业务继续拓展，完成营业收入210,714,234.62元，净利润40,308,115.08元，同比分别增长74.35%、58.67%。 公司投资设立的华媒传播，已经启动视频整合平台“启视通”，目前与省内外部门企事业单位的合作正在开展中，未 来将成为公司移动视频领域的重要平台。 （三）户外广告业务稳步拓展 报告期内，公司全面梳理业务形态，将全部户外和地铁传媒业务归并于所属风盛传媒。风盛传媒立足于户外广告行业， 强势营运杭州地铁主要线路广告业务。盈利模式清晰，其盈利主要来自采购媒体资源经营权的成本、采购媒体建设材料的成 本与收取客户广告发布收入、广告代理发布收入之间的差价。通过统一经营、规范管理，形成集城市公共交通、城市主干道、 高中端社区于一体的户外广告传播网络，充分发挥媒体资源优势；风盛传媒各业务板块相互配合，以将信息精准传达于受众 消费群体为目标，实现客户的广告传播效果最大化。资源采购方面，风盛传媒根据户外广告市场变动情况及自身业务发展规 划，积极探寻优质的媒体传播资源网络布局。销售方面，风盛传媒根据客户的需要提供媒体资源进行户外广告代理发布业务 及户外广告发布业务。 风盛传媒于11月成功竞得杭州地铁1号线平面媒体经营项目广告经营权，其运营的地铁媒体已经覆盖杭州已开通的全部 3条线路（路段），成为阶段性杭州地铁广告独家运营商。现阶段风盛传媒公司在巩固原有户外媒体资源网络的同时，正不 断开发新的优质媒体资源，通过引入管理业务人才、组建新的业务团队等方式拓宽公司业务线，为后续业绩提升夯实基础。 风盛传媒股份有限公司挂牌全国中小企业股份转让系统的申请于7月18日获批，已经以协议转让形式挂牌，新三板股票 15 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 代码为838071。 报告期内，公司户外（地铁）媒体营收148,021,605.53元，营业收入同比增加68.67%，占全公司营收比重为8.11%。 （四）印刷业务竞争激烈 公司印刷业务，由报业印刷、商业包装印刷、印刷材料销售、网络印刷等构成。 报告期内，公司印刷业中非报业收入占整个印刷业收入的比例为66.61%，收入结构进一步优化。公司印刷业务（合并 前）总营业收入为454,167,111.00元，同比下降9.44%，合并抵消后，公司对外印刷收入为191,041,390.67元（全部为商业印 刷），同比增长8.48%。该部分营收占比为10.47%。公司依托媒体的优势资源开拓新渠道，印刷业介入展会策划及会务产品 设计制作、整体营销方案的策划及运营、包装设计等创新型业务，顺应市场发展。针对市场开发产品，由加工模式转变为具 有自主创新研发产品的营销模式。将数字印刷的便捷性和IT技术的长期稳定性相结合，打造转型传统数码印刷为数据供应商 的新模式。公司不断创新印刷产业与电子商务相结合的营销、生产模式，通过线下产品外包装上印刷的“可变二维码”数据 采集，为品牌拥有商提供个性化解决方案。帮助品牌商激活 CRM 会员数据，实现二次乃至多次消费。“移动互联＋印刷” 业务，是基于包装印刷进行消费者大数据收集与分析的服务。目前公司已经将上述方案成功运用到多种包装市场的热销品上。 （五）报刊发行和配送业务此消彼长 公司报刊发行和配送业务由报纸发行投递和同城物流配送构成。报告期内，公司在做好报刊投递服务的基础上，围绕 物流转型战略，主抓电商物流和生活物流的发展。电商物流关注质量，单量保持高位增长；生活物流重点突破，关注商业模 式创新，推动公司加快转型。 随着报业市场的萎缩，公司报刊发行业务收入有所下降。全年同城配送日均单量超2万单，同比增长40%以上。针对全 国性降价，在平衡公司与员工收益原则下，公司强化质量竞争理念，服务质量在杭州同城配送业内继续保持领先。同时，优 化管理团队，加强同行沟通，扩大当日达区域，承接更多同城新业务。生活物流重点突破，与上海“花+”、“花点时间” 合作，专注鲜花垂直细分行业，配送业务稳定增长。 报告期内报刊发行业营收205,593,710.30元，下降14.64%，物流配送营收44,455,357.94元，增长7.24%，两行业营业收入 占公司总营收的13.71%。 （六）教育行业前景看好 报告期内，公司收购中教未来60%股权，成功切入以职业教育为核心的教育市场。中教未来与国内国际多所高校合作， 已经开展包括职业教育、国际教育、艺术教育、IT教育和在线教育在内的教育合作项目。目前运作情况良好，业务拓展顺利。 受益于政策红利，职业教育将迎来前所未有的历史机遇期。中教未来深耕高校职业教育运营服务超过十年，拥有一支 专业、高效的管理团队，凭借先进的教育运营理念及实际经验，赢得了合作高校及学生的认可，与之合作的高校数量稳步增 长，市场占有率及品牌知名度不断提升。在国家加快发展现代职业教育的重大战略部署背景下，中教未来的盈利能力将进一 步增强，发展前景可期。根据协议，中教未来原股东承诺2016年度、2017年度、2018年度的净利润将按照扣除非经常性损益 前后孰低原则，分别不低于5,800万元、6,800万元和7,900万元，将为上市公司培育新的业绩增长点，降低传统传媒广告收入 波动对上市公司经营业绩的影响，增强上市公司的抗风险能力，打造良好的多业务发展势头和业绩增长前景。 报告期内，中教未来公司新增职业教育项目3个，即与广东珠海某高校签订职业教育项目合作协议，已启动招生；与广 东广州某高校签订职业教育合作协议，已启动招生；与浙江某高校签订职业教育合作协议，已启动招生。新增国际教育项目 7个，即与北京两所高校签订国际教育合作协议，已分别在北京、深圳、广州、苏州启动招生；与广东广州某高校签订国际 教育项目合作协议，已开始招生；与广东珠海某高校签订国际教育项目合作协议，将于2017年开始招生；与贵州三所高校签 订国际教育合作协议，已开始招生。新增艺术教育项目4个，即在北京成立了3个艺术培训项目；在河北廊坊成立了1个艺术 培训项目。新增IT教育项目12个，就专业共建、学院共建、实习实训基地共建和双创项目与内蒙、贵州、甘肃、云南、山东、 广西、江苏、湖南等地的10余所高校开展合作。新增在线教育项目13个，包括内蒙、陕西、黑龙江、河南、广东、福建、江 苏等地的教师培训项目已进入实施环节或已中标。 报告期内中教国际并表期间为4-12月份，上市公司教育产业营收139,604,050.97元，占公司营收比例已达7.65%。 （七）资本运作稳步开展 报告期内，公司启动定向增发工作，已确定了定增项目的中介机构。目前募投项目调研论证以及可行性分析报告撰写 16 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 等工作，都在顺利推进中。 报告期内，公司在上年度和本年度投资或设立的公司，均经营稳健。 其中公司投资占股份比例35%为第一大股东的精典博维公司，完成当年业绩承诺，报告期经审计归属母公司净利润为 34,478,156.13元。 公司投资占股权比例40%的华创全媒科创园成功开园，目前入驻企业素质优良，园区运营势头良好。 公司投资占股51%的华泰一媒公司，继续布局大数据领域，目前运营正常。 二、主营业务分析 1、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2016 年 2015 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 1,824,331,401.15 100% 1,554,030,721.35 100% 17.39% 分行业 1.广告及策划业 570,923,391.92 31.30% 586,005,556.81 37.71% -2.57% 2.新媒体 168,963,635.28 9.26% 159,058,298.50 10.24% 6.23% 3.户外广告 148,021,605.53 8.11% 87,760,579.77 5.65% 68.67% 4.报刊及发行 205,593,710.30 11.27% 240,845,677.47 15.50% -14.64% 5.印刷业 191,041,390.67 10.47% 176,108,457.73 11.33% 8.48% 6.信息服务 210,714,234.62 11.55% 120,855,489.55 7.78% 74.35% 7.教育 139,604,050.97 7.65% 6,956,231.23 0.45% 1,906.89% 8.商品销售 130,874,958.68 7.17% 101,304,885.08 6.52% 29.19% 9.物流服务 44,455,357.94 2.44% 41,454,236.11 2.67% 7.24% 10.其他 14,139,065.24 0.78% 33,681,309.10 2.17% -58.02% 分产品 1.广告及策划业 570,923,391.92 31.30% 586,005,556.81 37.71% -2.57% 2.新媒体 168,963,635.28 9.26% 159,058,298.50 10.24% 6.23% 3.户外广告 148,021,605.53 8.11% 87,760,579.77 5.65% 68.67% 4.报刊及发行 205,593,710.30 11.27% 240,845,677.47 15.50% -14.64% 17 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 5.印刷业 191,041,390.67 10.47% 176,108,457.73 11.33% 8.48% 6.信息服务 210,714,234.62 11.55% 120,855,489.55 7.78% 74.35% 7.教育 139,604,050.97 7.65% 6,956,231.23 0.45% 1,906.89% 8.商品销售 130,874,958.68 7.17% 101,304,885.08 6.52% 29.19% 9.物流服务 44,455,357.94 2.44% 41,454,236.11 2.67% 7.24% 10.其他 14,139,065.24 0.78% 33,681,309.10 2.17% -58.02% 分地区 国内地区 1,824,331,401.15 100.00% 1,554,030,721.35 100.00% 17.39% （2）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 单位：元 营业收入比上年 营业成本比上年 毛利率比上年同 营业收入 营业成本 毛利率 同期增减 同期增减 期增减 分行业 1.广告及策划业 570,923,391.92 307,597,209.39 46.12% -2.57% 1.15% 11.41% 2.新媒体 168,963,635.28 108,218,064.39 35.95% 6.23% 4.20% 8.16% 3.户外广告 148,021,605.53 120,311,696.41 18.72% 68.67% 89.85% 20.36% 4.报刊及发行 205,593,710.30 182,525,178.37 11.22% -14.64% -25.44% 11.08% 5.印刷 191,041,390.67 199,977,602.97 -4.68% 8.48% 13.72% -36.64% 6.信息服务 210,714,234.62 149,834,178.89 28.89% 74.35% 82.21% 15.87% 7.教育 139,604,050.97 38,900,643.20 72.14% 1,906.89% 542.91% 64.39% 8.商品销售 130,874,958.68 117,587,742.49 10.15% 29.19% 25.83% -25.69% 9.物流服务 44,455,357.94 30,532,704.65 31.32% 7.24% 14.80% -2.82% 10.其他 14,139,065.24 3,548,534.64 74.90% -58.02% -84.00% 47.13% 分产品 1.广告及策划业 570,923,391.92 307,597,209.39 46.12% -2.57% 1.15% 11.41% 2.新媒体 168,963,635.28 108,218,064.39 35.95% 6.23% 4.20% 8.16% 3.户外广告 148,021,605.53 120,311,696.41 18.72% 68.67% 89.85% 20.36% 4.报刊及发行 205,593,710.30 182,525,178.37 11.22% -14.64% -25.44% 11.08% 5.印刷 191,041,390.67 199,977,602.97 -4.68% 8.48% 13.72% -36.64% 6.信息服务 210,714,234.62 149,834,178.89 28.89% 74.35% 82.21% 15.87% 7.教育 139,604,050.97 38,900,643.20 72.14% 1,906.89% 542.91% 64.39% 18 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 8.商品销售 130,874,958.68 117,587,742.49 10.15% 29.19% 25.83% -25.69% 9.物流服务 44,455,357.94 30,532,704.65 31.32% 7.24% 14.80% -2.82% 10.其他 14,139,065.24 3,548,534.64 74.90% -58.02% -84.00% 47.13% 分地区 国内 1,824,331,401.15 1,259,033,555.40 30.99% 17.39% 12.16% 3.22% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 □ 是 √ 否 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 行业分类 行业分类 单位：元 2016 年 2015 年 行业分类 项目 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 1.广告及策划业 广告及策划业 307,597,209.39 24.43% 304,095,966.00 27.09% 1.15% 2.新媒体 新媒体 108,218,064.39 8.59% 103,856,077.74 9.25% 4.20% 3.户外广告 户外广告 120,311,696.41 9.56% 63,371,017.66 5.65% 89.85% 4.报刊及发行业 报刊及发行业 182,525,178.37 14.50% 244,803,991.60 21.81% -25.44% 5.印刷业 印刷业 199,977,602.97 15.88% 175,856,007.07 15.67% 13.72% 6.信息服务 信息服务 149,834,178.89 11.90% 82,231,685.00 7.33% 82.21% 7.教育 教育 38,900,643.20 3.09% 6,050,692.13 0.54% 542.91% 8.商品销售 商品销售 117,587,742.49 9.34% 93,451,332.35 8.33% 25.83% 9.物流服务 物流服务 30,532,704.65 2.43% 26,596,298.45 2.37% 14.80% 10.其他 其他 3,548,534.64 0.28% 22,183,459.66 1.98% -84.00% 说明 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 本公司2016年度纳入合并范围的二级子公司共14户，详见本附注九“在其他主体中的权益”。本公司本年度合并范围比 19 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 上年度增加1户二级子公司，详见本附注八“合并范围的变更”。 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 201,322,392.29 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 11.04% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 0.00% 公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 客户 1 81,678,578.72 4.48% 2 客户 2 42,641,140.37 2.34% 3 客户 3 32,535,518.13 1.78% 4 客户 4 23,835,325.86 1.31% 5 客户 5 20,631,829.21 1.13% 合计 — 201,322,392.29 11.04% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 160,771,503.70 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 12.77% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.00% 公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 供应商 1 46,722,622.93 3.71% 2 供应商 2 32,380,111.98 2.57% 3 供应商 3 30,442,572.22 2.42% 4 供应商 4 29,678,244.62 2.36% 5 供应商 5 21,547,951.94 1.71% 合计 — 160,771,503.70 12.77% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 20 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 3、费用 单位：元 2016 年 2015 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 114,853,026.26 106,342,283.26 8.00% 主要系以下两方面原因：1、2015 年上海快点并表时 管理费用 148,389,378.34 103,095,711.25 43.93% 间为 2015 年 5 月 1 日，2016 年为全年数据；2、2016 年新增中教未来国际教育科技（北京）有限公司。 财务费用 -5,438,635.59 -5,582,732.70 2.58% 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 1.建立线上教育平台，逐步将线下的部分业务逐步转至线上，使中教未来变成一家线上与线下相结合的教育公司； 2.统一信息管理，在大数据发展时代下，数据就是资源。数据资源的主要来自于两个方面： （1）兼职教师的信息共享，同一个区域的兼职教师信息，直接可以在公司的兼职教师库中获取，无需重新收集兼职教 师信息，无需重新录用，验证材料。 （2）学生信息的留存，对于往届，本届学生信息有留存，包括学生的籍贯，专业等信息的积累。 3.降低教学成本，对于现在公共课的开设，不同校区，不同专业，不同年级都需要开设，同一门功课，同一个老师重 复上课，由此产生大量的课酬。如果可以将部分公共课调整至线上，则可节省不少的成本。 4.增加收入，对于部门开设比较好的课程，逐步形成系统的课程体系，这部门课程可以与部分远程学院合作，增加收 入。同时，对于好的培训课程，我们可以对校外的学生收费开放，逐步变成公司的盈利业务。（其中京师教培（简称）主要 业务就是线上教师培训业务，平台收入即为公司主营业务收入。） 5.提升品牌效力，助力招生业务，对于线上的部分教学视频，我们可以邀请大咖来进行录制，方便于对外宣传。对于 学生来说，不额外增加相关的费用，并且能学习大咖们的课程。 公司研发投入情况 2016 年 2015 年 变动比例 研发人员数量（人） 69 0 100.00% 研发人员数量占比 2.13% 0.00% 100.00% 研发投入金额（元） 16,967,751.52 0.00 100.00% 研发投入占营业收入比例 0.93% 0.00% 100.00% 研发投入资本化的金额（元） 7,031,106.21 0.00 100.00% 资本化研发投入占研发投入的比例 41.44% 0.00% 100.00% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 21 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 5、现金流 单位：元 项目 2016 年 2015 年 同比增减 经营活动现金流入小计 2,005,340,861.78 1,678,782,522.93 19.45% 经营活动现金流出小计 1,715,660,661.60 1,586,812,029.43 8.12% 经营活动产生的现金流量净额 289,680,200.18 91,970,493.50 214.97% 投资活动现金流入小计 104,132,880.85 740,664,218.77 -85.94% 投资活动现金流出小计 452,567,070.11 432,502,132.42 4.64% 投资活动产生的现金流量净额 -348,434,189.26 308,162,086.35 -213.07% 筹资活动现金流入小计 53,100,000.01 68,135,500.00 -22.07% 筹资活动现金流出小计 106,793,580.32 13,986,794.29 663.53% 筹资活动产生的现金流量净额 -53,693,580.31 54,148,705.71 -199.16% 现金及现金等价物净增加额 -112,447,569.39 454,279,384.19 -124.75% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 1.2016年经营活动产生的现金流量净额289,680,200.18元，较上年同期增长214.97%，主要系以下三方面原因所致：1） 2016年销售商品、提供劳务收到的现金增加；2）经营性应付款项增加；3）新收购北京中教公司，该公司经营活动现金净流 量为正数。 2.2016年投资活动产生的现金流量净额-348,434,189.26元，较上年同期减少213.07%，主要主要系以下两方面原因所致： 1）2015年收到原上市公司资产处置款3.68亿元；2）2016年取得子公司及其他营业单位支付的现金增加，主要系支付收购中 教未来国际教育科技（北京）有限公司股权转让款。 3.2016年筹资活动产生的现金流量净额-53,693,580.31元，较上年同期减少199.16%，主要系2016年支付非同一控制下企 业（上海快点股权转让款）合并支付的现金对价6796万元。 4.2016年现金及现金等价物净增加额-112,447,569.39元，较上年同期减少124.75%。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 29,230,977.11 9.90% 是 公允价值变动损益 0.00 0.00% 资产减值 25,167,091.63 8.53% 营业外收入 7,175,888.15 2.43% 营业外支出 3,006,935.50 1.02% 22 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 四、资产及负债状况 1、资产构成重大变动情况 单位：元 2016 年末 2015 年末 占总资产比 占总资产比 比重增减 重大变动说明 金额 金额 例 例 货币资金 782,605,874.11 26.41% 919,068,496.22 38.38% -11.97% 应收账款 521,250,901.49 17.59% 474,472,388.18 19.81% -2.22% 存货 33,196,957.22 1.12% 41,855,184.45 1.75% -0.63% 长期股权投资 355,391,846.54 11.99% 331,633,842.31 13.85% -1.86% 固定资产 234,517,684.23 7.91% 260,867,752.82 10.89% -2.98% 在建工程 29,126.21 0.00% 0.00% 短期借款 25,600,000.00 0.86% 7,745,000.00 0.32% 0.54% 系风盛传媒贷款增加所致。 预付款项 17,980,100.26 0.61% 12,067,965.42 0.50% 0.11% 系子公司预付账款增加所致。 主要系风盛传媒地铁一号线项目经营 其他应收款 65,110,404.51 2.20% 15,581,650.37 0.65% 1.55% 权保证金增加所致。 主要系期末购买的理财产品较多及待 其他流动资产 70,092,123.20 2.37% 47,029,455.97 1.96% 0.41% 摊费用增加所致。 可供出售金融资 主要系增加了对杭州万事利丝绸文化 7,308,000.00 0.25% 340,000.00 0.01% 0.24% 产 有限公司 500 万股权投资。 主要系本期子公司中教未来国际教育 开发支出 2,651,126.54 0.09% 0.00% 0.09% 科技（北京）有限公司增加研发投入 所致。 主要系新收购中教未来国际教育科技 商誉 751,853,876.09 25.37% 181,787,928.75 7.59% 17.78% （北京）有限公司增加商誉所致。 主要系新增风盛传媒户外大牌建设成 长期待摊费用 12,263,181.33 0.41% 5,389,912.25 0.23% 0.18% 本所致。 主要系新收购中教未来国际教育科技 递延所得税资产 3,219,255.58 0.11% 639,335.43 0.03% 0.08% （北京）有限公司增加所致。 系子公司盛元印务应付票据减少所 应付票据 25,193,864.60 0.85% 55,177,043.00 2.30% -1.45% 致。 主要系风盛传媒应付款增加 4541 万 应付账款 179,331,235.63 6.05% 122,387,716.24 5.11% 0.94% 所致。 系本期计提的尚未发放的年终奖增加 应付职工薪酬 59,855,442.61 2.02% 46,023,409.64 1.92% 0.10% 所致。 23 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 系上年末账面应交税金——个人所得 应交税费 28,820,636.14 0.97% 68,892,333.22 2.88% -1.91% 税已经缴纳所致。 系本期收购中教未来国际教育科技 其他应付款 378,174,960.48 12.76% 132,155,537.00 5.52% 7.24% （北京）有限公司股权，尚未支付股 权款 23490 万元所致。 本年增加系母公司 2016 年度计提的 盈余公积 69,102,092.76 2.33% 44,825,690.60 1.87% 0.46% 盈余公积。 未分配利润 910,699,612.47 30.74% 711,912,027.37 29.73% 1.01% 系本年归属于母公司的净利润转入 主要系 2016 年 4 月新收购中教未来国 少数股东权益 229,111,674.75 7.73% 169,919,207.76 7.10% 0.63% 际教育科技（北京）有限公司 60%股 权所致。 2、以公允价值计量的资产和负债 √ 适用 □ 不适用 单位：元 本期公允价值变 计入权益的累计公允价 本期计提的 本期购买金 本期出售 项目 期初数 期末数 动损益 值变动 减值 额 金额 金融资产 3.可供出售金融 340,000.00 6,968,000.00 7,308,000.00 资产 金融资产小计 340,000.00 6,968,000.00 7,308,000.00 上述合计 340,000.00 6,968,000.00 7,308,000.00 金融负债 0.00 0.00 0.00 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 □ 是 √ 否 3、截至报告期末的资产权利受限情况 其他货币资金年末余额中，其中7,747,759.38元系本公司向银行申请开具银行承兑汇票和信用证所存入的保证金存款； 352,500.00元系杭州地铁广告项目保证金存款。 五、投资状况 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 553,275,450.00 198,923,000.00 178.14% 24 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 截至资 被投 主 投 资 投 产 是 产负债 资公 要 资 持股比 金 资 品 本期投资盈 否 披露 投资金额 合作方 表日的 预计收益 披露索引 司名 业 方 例 来 期 类 亏 涉 日期 进展情 称 务 式 源 限 型 诉 况 中教 未来 股权已 曲水华唐投资有限 国际 全部过 教 自 公司、宁波高新区 教 2016 教育 户，所 育 收 有 红山远景投资管理 长 育 年 03 2016-008 科技 522,000,000.00 60.00% 涉及的 33,153,923.81 33,153,923.81 否 咨 购 资 中心（有限合伙）、 期 咨 月 18 号公告 （北 债权债 询 金 宁波高新区新未来 询 日 京）有 务已全 教育科技有限公司 限公 部转移 司 杭州文投创业投资 有限公司、西泠印 社集团有限公司、 杭州 杭州市金融投资集 文 文 文化 团有限公司、杭州 化 自 化 2016 产权 西溪国家湿地公园 产 增 有 长 产 公司成 年 04 2016-015 交易 20,078,950.00 40.00% 西区经营管理有限 1,040,566.02 1,040,566.02 否 权 资 资 期 权 立 月 09 号公告 所有 公司、杭州出版集 交 金 交 日 限公 团有限公司、西泠 易 易 司 印社（杭州）数字 传媒有限公司、西 泠印社文化艺术发 展有限公司 合计 — — 542,078,950.00 — — — — — — 34,194,489.83 34,194,489.83 — — — 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、金融资产投资 （1）证券投资情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在证券投资。 （2）衍生品投资情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在衍生品投资。 25 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 5、募集资金使用情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期无募集资金使用情况。 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 √ 适用 □ 不适用 与 股权出 股 交 是 所涉 是否按计划 售为上 权 易 本期初起至 否 及的 如期实施， 市公司 出 对 被出 交易价 出售日该股 出售对 为 股权 如未按计划 出售 贡献的 售 方 披露 交易对方 售股 格（万 权为上市公 公司的 关 是否 实施，应当 披露索引 日 净利润 定 的 日期 权 元） 司贡献的净 影响 联 已全 说明原因及 占净利 价 关 利润（万元） 交 部过 公司已采取 润总额 原 联 易 户 的措施 的比例 则 关 系 上海庚尧企业管理 上海 合伙企业（有限合 无 合印 2016 减少投 协 2016 伙）、石河子市金铎 关 科技 年 06 资收益 议 年 06 2016-035 丰股权投资有限合 2,999.75 200.72 否 联 是 是 股份 月 01 154.54 转 月 02 号公告 伙企业、石河子市 关 有限 日 万元 让 日 华世科股权投资有 系 公司 限合伙企业 七、主要控股参股公司分析 √ 适用 □ 不适用 主要子公司及对公司净利润影响达 10%以上的参股公司情况 单位：元 公 司 公司名称 主要业务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 类 型 浙江都市快 子 广告、报刊、发 报控股有限 公 50,000,000.00 424,921,324.48 150,173,620.71 427,888,553.19 82,610,410.80 83,218,061.63 行 公司 司 子 杭州日报传 广告、报刊、发 公 23,630,000.00 212,903,086.40 85,074,625.77 265,598,755.36 64,957,389.86 65,129,887.18 媒有限公司 行 司 26 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 子 杭州每日传 广告、报刊、发 公 8,000,000.00 37,462,347.10 16,412,405.93 48,947,896.99 11,732,085.97 11,772,924.27 媒有限公司 行 司 杭州萧山日 子 广告、报刊、发 报传媒有限 公 10,000,000.00 256,120,162.44 68,409,698.19 248,009,901.06 33,075,841.53 35,071,583.26 行 公司 司 杭州余杭晨 子 广告、报刊、发 报传媒有限 公 5,000,000.00 122,525,768.77 105,597,820.94 45,770,140.81 16,534,509.30 16,526,849.63 行 公司 司 杭州富阳日 子 广告、报刊、发 报传媒有限 公 5,000,000.00 38,030,821.86 11,490,031.27 43,607,174.08 10,657,241.09 10,752,748.99 行 公司 司 杭州日报报 子 业集团盛元 公 数字印刷 285,580,600.00 626,657,393.19 370,339,953.60 454,167,111.00 -33,926,266.69 -34,458,535.95 印务有限公 司 司 子 杭州网络传 公 网络传媒 12,000,000.00 394,604,247.06 118,080,715.20 257,369,462.77 55,392,994.80 51,612,011.89 媒有限公司 司 中教未来国 子 际教育科技 公 教育咨询 10,000,000.00 152,137,298.16 72,922,661.46 140,007,627.98 61,087,495.17 54,875,863.80 （北京）有 司 限公司 服务：设计、制 浙江风盛传 子 作、代理、发布 媒股份有限 公 30,000,000.00 177,393,219.87 37,902,935.36 148,021,605.53 10,108,833.35 11,070,959.78 国内广告（除网 公司 司 络广告） 快点文化传 子 文化艺术交流 播（上海） 公 20,000,000.00 162,794,294.68 114,233,602.42 210,714,234.62 45,689,026.91 40,859,983.87 活动策划 有限公司 司 服务；国内广告 子 杭州快房传 设计、制作、代 公 5,434,396.00 71,782,998.74 47,671,103.77 103,758,239.37 20,600,924.46 20,800,982.38 媒有限公司 理、发布（除网 司 络） 报告期内取得和处置子公司的情况 √ 适用 □ 不适用 报告期内取得和处置 公司名称 对整体生产经营和业绩的影响 子公司方式 2016 年 4 月份开始合并报表，合并后 2016 年共增加上市 中教未来国际教育科技（北京）有限公司 收购 公司营业收入 140,007,627.98 元，增加上市公司归属母公 司净利润 33,153,923.81 元。 主要控股参股公司情况说明 主要子公司中，净利润占全公司归属于母公司净利润10%的有，杭报传媒、都快控股、萧报传媒、快点传播、中教未 来等。相关企业运营情况请参看第三节、第四节有关部分。 八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 27 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 九、公司未来发展的展望 2017年是“十三五”的第二年，公司将以“移动互联+”为发展思路，以资本平台为依托，以内容运营和技术解决为内 生动力，依托现代传媒集群和终端优势，积极构建基于移动互联网内容和渠道的智媒体，重点打造文创教育、文化资本两大 核心板块，辐射会展活动、产权交易、文创综合体等成熟商业领域，致力于平台型大文化生态圈的建设，逐步实现智能传播 和现代文创产业的转型，成为实力强大、结构优化、业内领先的文化传媒产业运营商。 智媒体业。通过传播平台建设实现纸质广告向互联网精准广告的转移；通过资本运作、合作、收购等各种手段支持视 频平台的发展。 移动互联网和新媒体。进一步拓展公司运维的WEB互联网站、移动互联网APP、微信公众号和官方微博号、移动互联 网视频内容的制作和分发、手机报等的覆盖面，不断壮大新媒体矩阵平台，提供优质的新媒体产品内容和解决方案，持续提 升平台价值。 会展产业。发挥背靠党报的传播优势，整合各类资源，主办和承办各类大型会展、论坛、活动，精心组织好电博会、 艺博会、婚博会等大型会展和其他品牌会展项目，提升产业化、专业化、品牌化水平，创造会展业新增长点，并进行异地复 制。 教育产业。全力支持“中教未来”发展职业教育，打造职业教育体系，进一步完善继续教育、国际职业教育、IT职业 教育、艺术职业教育、在线职业教育等，拓展浙江省和全国职业教育市场。 文创产业园和文化综合体。明确平台园区运营服务商战略定位，在平台运作基础上，形成统一的标准化管理和园区服 务体系。积极寻找有丰富园区运营经验和资源、与公司产业体系相契合的文创运营商进行战略合作。 文化艺术品及产权交易。以杭州市文交所为依托，探索文化产权交易和艺术品线上线下交易的可行模式，成为全国版 权交易的中心之一。 户外广告。积极拓展业务区域，抓住杭州地铁建设的机遇，对户外大牌建设运营进行资本运作。 印刷物流。打造业务承接平台和业务处理平台，逐步形成全国运营网络，加快发展包装印刷、商业印刷业务，提升绿 色印刷、数码印刷标准化系统应用。向专业城市轻物流配送企业转型，打造O2O营销网络体系，优化网点布局，进一步拓展 电子商务线下物流配送业务，打造区域轻物流配送中心。搭建浙江省内配送平台，尽快布局华东地区落地配送网。 文化投资。对合适的旗下子公司进行资产证券化。积极关注、适时投资战略新兴产业，并设立相应的创投基金和文化 产业基金。 可能面对的风险 详见本报告第一节中的“对年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述的风险提示”。 十、接待调研、沟通、采访等活动情况 1、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表 √ 适用 □ 不适用 接待时间 接待方式 接待对象类型 调研的基本情况索引 http://www.cninfo.com.cn，2016 年 3 月 2016 年 03 月 24 日 实地调研 机构 24 日投资者关系活动记录表 http://www.cninfo.com.cn，2016 年 5 月 2016 年 05 月 05 日 实地调研 机构 5 日投资者关系活动记录表 http://www.cninfo.com.cn，2016 年 5 月 2016 年 05 月 31 日 实地调研 机构 31 日投资者关系活动记录表 28 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 http://www.cninfo.com.cn，2016 年 6 月 2016 年 06 月 14 日 实地调研 机构 14 日投资者关系活动记录表 http://www.cninfo.com.cn，2016 年 12 2016 年 12 月 07 日 实地调研 机构 月 7 日投资者关系活动记录表 接待次数 5 接待机构数量 65 接待个人数量 1 接待其他对象数量 0 是否披露、透露或泄露未公开重大信息 否 29 浙江华媒控股股份有限公司 2016 年年度报告全文 第五节 重要事项 一、公司普通股利润分配及资本公积金转增股本情况 报告期内普通股利润分配政策，特别是现金分红政策的制定、执行或调整情况 √ 适用 □ 不适用 公司利润分配政策的执行情况，符合《公司章程》的规定和股东大会决议的要求，分红标准和比例明确且清晰，相关 的决策程序和机制完备，独立董事尽职履责并发挥了应有的作用，股东大会和日常投资者接待为中小股东提供了充分表达意 见和诉求的机会，中小股东的合法权益得到充分维护。 现金分红政策的专项说明 是否符合公司章程